Come funzionano i grafici a candele
Un
grafico a candele (chiamato anche grafico a candele giapponesi o K-line ) è uno stile di grafico finanziario utilizzato per descrivere i movimenti di prezzo di un titolo, derivato o valuta.
Sebbene simile nell'aspetto a un grafico a barre, ogni candela rappresenta quattro importanti informazioni per quel giorno: apertura e chiusura nel corpo spesso, e alto e basso nello "stoppino della candela". Essendo densamente ricco di informazioni, tende a rappresentare modelli di trading in brevi periodi di tempo, spesso pochi giorni o poche sessioni di trading. [ citazione necessaria ]
I grafici a candele sono più spesso utilizzati nell'analisi tecnica dei modelli di prezzo azionari e valutari. Sono utilizzati dai trader per determinare il possibile movimento dei prezzi in base ai modelli passati, e che utilizzano il prezzo di apertura, il prezzo di chiusura, il massimo e il minimo di quel periodo di tempo. [ citazione necessaria ] Sono visivamente simili ai box plot, anche se i box plot mostrano informazioni diverse. [1]
Si
pensa che i grafici a candele siano stati sviluppati nel XVIII secolo da Munehisa Homma, un commerciante di riso giapponese. [2] Sono stati introdotti nel mondo occidentale da Steve Nison nel suo libro Japanese Candlestick Charting Techniques , pubblicato per la prima volta nel 1991. Sono spesso utilizzati oggi nell'analisi azionaria insieme ad altri strumenti analitici come l'analisi di Fibonacci. [3]
In Beyond Candlesticks , [4] Nison dice:
Tuttavia, sulla base della mia ricerca, è improbabile che Homma abbia utilizzato grafici a candele. Come si vedrà in seguito, quando discuterò l'evoluzione dei grafici a candele, è stato più probabilmente che i grafici a candele si siano sviluppati nella prima parte del periodo Meiji in Giappone (alla fine del 1800).
Descrizione
L'area tra l'apertura e la chiusura è chiamata il corpo reale , le escursioni di prezzo sopra e sotto il corpo reale sono ombre (chiamate anche stoppini ). Gli stoppini illustrano i prezzi più alti e più bassi scambiati di un asset durante l'intervallo di tempo rappresentato. Il corpo illustra l'apertura e la chiusura delle operazioni.
L'intervallo di prezzo è la distanza tra la parte superiore dell'ombra superiore e la parte inferiore dell'ombra inferiore attraversata durante l'intervallo di tempo della candela. L'intervallo viene calcolato sottraendo il prezzo più basso dal prezzo più alto.
Il riempimento o il colore del corpo della candela rappresentano la variazione di prezzo durante il periodo. Normalmente, se l'asset è stato chiuso più in alto di quello aperto, il corpo viene visualizzato come vuoto (o il colore verde è usato), con il prezzo di apertura in fondo al corpo e il prezzo di chiusura in alto. Al contrario, se l'asset ha chiuso al di sotto di quello aperto, il corpo viene visualizzato come riempito (o viene utilizzato il colore rosso), con il prezzo di apertura in alto e il prezzo di chiusura in basso. Il moderno software di creazione di grafici consente una personalizzazione illimitata dell'aspetto e dei colori delle candele, quindi l'aspetto effettivo delle candele di prezzo in aumento o in calo può variare.
Una versione di un grafico a candele è un grafico a candele vuote, in cui sia il riempimento che il colore sono utilizzati per rappresentare diverse relazioni di prezzo: [5]
- Le candele solide mostrano che il prezzo di chiusura corrente è inferiore al prezzo di apertura corrente.
- Le candele vuote mostrano che il prezzo di chiusura corrente è maggiore del prezzo di apertura corrente.
- Le candele rosse mostrano che il prezzo di chiusura corrente è inferiore al prezzo di chiusura precedente.
- Le candele verdi mostrano che il Il prezzo di chiusura corrente è maggiore del prezzo di chiusura precedente.
Una candela non deve avere né un corpo né uno stoppino. In generale, più lungo è il corpo della candela, più intenso è il trading. [3]
Le candele possono anche mostrare il prezzo corrente mentre si stanno formando, indipendentemente dal fatto che il prezzo si sia mosso verso l'alto o verso il basso nel corso della frase temporale e l'intervallo di prezzo dell'asset coperto in quel periodo.
Piuttosto che utilizzare i valori di apertura, massimo, minimo e chiusura per un determinato intervallo di tempo, le candele possono anche essere costruite utilizzando il valore di apertura, massimo, minimo e chiusura di un intervallo di volume specificato (ad esempio, 1.000; 100.000; 1 milione di azioni per candela). [ citazione necessaria ] Nei moderni software di creazione di grafici, il volume può essere incorporato nei grafici a candele aumentando o diminuendo la larghezza delle candele in base al volume relativo per un determinato periodo di tempo. [6]
I
grafici a candele sono un aiuto visivo per il processo decisionale nel trading di azioni, cambi, materie prime e opzioni. Osservando una candela, è possibile identificare i prezzi di apertura e chiusura di un asset, i massimi e i minimi e l'intervallo complessivo per un determinato periodo di tempo. [7] I grafici a candele fungono da pietra angolare dell'analisi tecnica. Ad esempio, quando la barra è bianca e alta rispetto ad altri periodi di tempo, significa che gli acquirenti sono molto rialzisti. Il contrario è vero quando c'è una barra nera.
Un pattern di candele è una particolare sequenza di candele su un grafico a candele, che viene utilizzata principalmente per identificare le tendenze. Le
candele
Heikin-Ashi
Lecandele Heikin-Ashi (平均足, giapponese per "barra media") sono una versione ponderata delle candele calcolata nel modo seguente: [ citazione necessaria ]
- Chiudi = (apertura reale + massimo reale + minimo reale + chiusura reale) / 4
- Aperto = (apertura Heikin-Ashi precedente + chiusura Heikin-Ashi precedente) / 2
- Massimo = max(massimo reale, Heikin-Ashi aperto, Heikin-Ashi chiuso)
- Basso = min(minimo reale, Heikin-Ashi aperto, Heikin-Ashi chiuso)
Il corpo di una candela Heikin-Ashi non rappresenta sempre l'apertura/chiusura effettiva. A differenza delle candele normali, uno stoppino lungo mostra più forza, mentre lo stesso periodo su un grafico standard potrebbe mostrare un corpo lungo con poco o nessuno stoppino. [ citazione necessaria ]